指導顧問：邱銘詮
指導老師：郭修仁副教授
獲獎學生：許堯禎、陳冠學、
獲獎學生：蘇育賢（中山大學）

身處21世紀的社會，理財規劃的重要性不言而喻。以下先針對陳氏家庭的現況作一介紹，之後分析陳氏家庭的未來選擇，接著以財務安全、財務寬裕、財務自由循序漸進的為陳先生做進一步的理財規劃。

財務安全：家庭現況部分，負債是維持在零，然而適當的增加好債來提高資產的使用效率對家庭來說是較佳的。此外在家庭年度收入部分，陳先生占家庭所得比重較陳太太來的重。若陳先生不幸遭資遣，對家庭收入影響較大，因此建議投資或購買不動產以產生固定現金流量，改善收入結構。

對未來做出選擇前，必須先對未來可能的風險做好準備。在現有保險狀況下，一但陳先生或陳太太在未來發生意外，60歲左右時就會陷入財務困境。為避免此情形發生，分別加保定期壽險、意外險、住院醫療險等，利用各種類之個人保險做一個圓，風險打到人的任何部位皆能有所理賠。且陳先生的加保單位數建議高於陳太太，因陳先生的薪水占家庭收入較重，若風險不幸發生在陳先生上，對家庭的衝擊較陳太太來的大。經保險調整後，陳氏家庭已經達到一個健康的財務體質了。

工作發生異動
延退、調整投資
考量陳先生因公司業務移往國外，是否要與公司簽兩年期的履新合約，亦或是留在台灣找新工作，經分析，主要有三個方案可執行：方案一：不履新在國內找工作；方案二：履新兩年後回台找工作；方案三：選擇履新，之後便長年留於國外。

方案一：在陳先生原先的財務規劃中，若不經調整，在59歲便會出現財務缺口。因此建議以下調整措施：延後退休年齡：若陳先生早退，會減少夫妻兩人的薪資收入。且考慮到勞保條例的規定，在58歲退休也必須至60歲始能領退休金，並且勞保年金也會被打八折，因此建議延後退休年齡。此外子女高等教育則由原本的4年下修為2年，並調整投資風險性資產比重，以期達到較高的投資報酬率。

方案二：在方案二的部分，退休年齡、高等教育、旅遊頻率、換車頻率皆是沿用方案一的設定，在購屋貸款成數上則調為70%，避免動用大量資產本金以喪失本金複利增值的機會。調整後財務缺口出現的年齡由59歲延後至78歲，晚年財務缺口則建議依靠子女孝養金複利增值來涵蓋，但子女的孝順與否則會對老年生活品質有相當關鍵的影響。

方案三：在方案三，也就是履新後長留海外，由於薪資大幅度提高，缺口也延後至66歲才出現，但缺口出現仍然稍嫌過早，因此建議如下調整：陳先生長年留在國外應想提早退休陪伴家人，因此不予調整退休年齡；子女研究所供給年數與旅遊頻率則與原本陳先生的目標較為接近；購屋貸款成數與換車頻率與前方案相同，同時也調整閒置資產比例提升資產投報率。陳先生的安全型資產以及增值型資產配置比重較高，因此建議將少部分安全型資產（約占總投資金額10%）移往冒險型資產藉以提高資產報酬率至7.93%。

方案三能將財務缺口延遲到85歲才出現，主要由於薪資大幅度提高，以及購屋貸款成數的上調，使得47歲換房時幾乎不會動用到資產本金，能用來投資以轉取更多報酬。

定期調整規劃
平衡生涯、生活
結論：從下表可以看出，除了與家人生活的時間點以外，方案三的狀況在各個目標都明顯較佳。但究竟是要留在國內保有與家人相處時間，但未來可能會有缺口產生的不確定性；亦或者是在外國工作退休後與家人過更好的生活，就端看陳先生個人的選擇了。

最後叮嚀，財富管理的目的在於取得生涯與生活上的平衡，協助陳先生完成心中所要完成的財務目標。自此之後，希望陳先生能與我們每年重新調整理財規劃書，告訴我們有什麼新的需求或目標，或是當時的狀況等，以確保目標可以確實達成。

2011-11-19╱經濟日報╱第S09版╱財管競賽╱本報訊